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Newmarket, ON - AirBoss of America Corp. (TSX : BOS)(OTCQX:ABSSF) (la "Société" ou "AirBoss") a annoncé aujourd'hui ses résultats du deuxième trimestre, alors qu'elle cherche de nouvelles possibilités de revenus jusqu'à la fin de 2022. La Société organisera une conférence téléphonique et une webdiffusion pour discuter des résultats le 5 août à 9 h (HE), dont les détails sont présentés ci-dessous. Tous les montants en dollars sont indiqués en milliers de dollars américains (" $ US " ou " $ "), sauf les montants par action, sauf indication contraire.

Faits marquants récents

  • A généré un EBITDA de 10,46 millions de dollars ;
  • Le ratio dette nette/EBITDA au 30 juin 2022 ("T2 2022") était de 1,29x ;
  • Déclaré un dividende trimestriel de 0,10 $ CA par action ordinaire ; et
  • Maintenir un pipeline d'opportunités de plus de 1,5 milliard de dollars au sein du groupe AirBoss Defense...

" Nos résultats pour le deuxième trimestre 2022 ont montré les impacts des conditions de marché difficiles et du calendrier des contrats, avantageusement compensés par une forte performance au sein de notre segment Rubber Solutions soutenu par une gamme de produits élargie et des capacités de production améliorées ", a déclaré Chris Bitsakakis, président et COO d'AirBoss. " La société continue de poursuivre des stratégies visant à atténuer les impacts de la chaîne d'approvisionnement, de l'inflation des coûts des intrants et des défis de la main-d'œuvre sur chacun de nos secteurs d'activité. AirBoss a prouvé sa capacité à respecter les accords d'approvisionnement à grande échelle dans des conditions de marché difficiles, et nous pensons que cet ensemble de compétences, combiné à notre gamme de produits élargie et hautement innovante, nous place en bonne position pour obtenir de nouvelles ventes à partir de notre solide réserve d'opportunités. "

" Le segment Rubber Solutions a continué à optimiser sa production et à tirer parti d'une demande élevée au T2 2022, ce qui a entraîné une croissance significative par rapport à la période correspondante en 2021. Les nouveaux produits spécialisés et les capacités que nous avons développés en interne et par le biais d'acquisitions ont doté ce segment d'un portefeuille élargi de composés et d'un meilleur accès à nos marchés finaux. Notre équipe dispose de solides opportunités pour développer davantage notre base de clients et la rentabilité au sein de Rubber Solutions. "

" Pour notre segment AirBoss Defense Group, nous restons positionnés de manière compétitive pour sécuriser et exécuter des opportunités de vente à grande échelle, soutenues par des produits innovants tels que notre Blast Gauge System qui vise à assurer la sécurité du personnel militaire et l'augmentation des budgets militaires dans le monde entier qui créent des opportunités pour nos produits de défense traditionnels comme le Husky, le Bandolier et l'équipement CBRN-E ", a noté Gren Schoch, président et PDG d'AirBoss. "Les moteurs de la demande pour les produits de notre portefeuille ADG restent forts et notre pipeline d'opportunités dans l'ensemble de l'entreprise continue de se situer à des niveaux records."

Trois mois terminés le 30 juin Semestre clos le 30 juin
En milliers de dollars US, sauf pour les données relatives aux actions
(non vérifié) 2022 2021 2022 2021
Résultats financiers :
Ventes nettes 110,547 118,449 255,020 225,778
Profit 2,492 18,320 12,068 24,639
 Bénéfice ajusté1 2,492 18,474 12,068 24,793
Bénéfice par action (US$)
- De base 0.09 0.68 0.45 0.91
- Dilué 0.09 0.65 0.43 0.87
 Bénéfice par action ajusté1 (US$)
       - De base 0.09 0.68 0.45 0.92
       - Dilué 0.09 0.65 0.43 0.88
EBITDA1 10,460 24,914 30,155 39,304
EBITDA ajusté1 10,460 25,068 30,155 39,458
Flux de trésorerie nets provenant des activités d'exploitation 9,878 (6,693) (22,808) (10,669)
Flux de trésorerie disponible1 7,727 (9,731) (27,100) (18,947)
Dividendes déclarés par action (CAD$) 0.10 0.10 0.20 0.17
Ajouts de capitaux 2,155 3,055 4,296 12,836
Situation financière : 30 juin 2022 31 décembre 2021
Total des actifs 462,421 443,264
Dette2 112,015 80,563
Dette nette1 90,612 56,033
Fonds propres 243,436 235,148
Nombre d'actions en circulation (#) 27,092,041 26,993,181
*27 092 041 au 4 août 2022

1 Voir Mesures financières non conformes aux IFRS et autres mesures financières.

2 La dette au 30 juin 2022 et au 31 décembre 2021 comprend des dettes de location de 16 282 $ et 17 399 $, respectivement.

Résultats financiers

Le chiffre d'affaires net consolidé du deuxième trimestre 2022 a diminué de 6,7 % à 110 547 $ par rapport au trimestre clos le 30 juin 2021 (" T2 2021 "). Cette diminution est principalement attribuable à la livraison par AirBoss Defense Group (" ADG ") de respirateurs à adduction d'air comprimé (" PAPR ") et de gants en nitrile au ministère américain de la Santé et des Services sociaux (" HHS ") au cours de l'année précédente, et à un ralentissement dans le segment des produits d'ingénierie. Ces baisses ont été compensées par l'augmentation des ventes de Rubber Solutions dans la majorité de ses secteurs clients. Le chiffre d'affaires net consolidé depuis le début de l'année 2022 a augmenté de 13,0 % à 255 020 $ par rapport à celui de 2021, grâce à une augmentation de 51,6 % des ventes de Rubber Solutions.

La marge brute consolidée pour le T2 2022 a diminué de 18 503 dollars pour atteindre 14 800 dollars, par rapport au T2 2021, en raison de la baisse des volumes chez ADG liée aux livraisons de PAPR et de gants en nitrile comptabilisées au cours de la même période en 2021 et de la baisse des volumes chez Engineered Products, partiellement compensée par une forte amélioration chez Rubber Solutions grâce à des volumes plus élevés. La marge brute en pourcentage du chiffre d'affaires net a été réduite à 13,4 % au T2 2022, contre 28,1 % au T2 2021, principalement en raison d'un changement de gamme de produits chez ADG, des difficultés liées aux matières premières, au fret et à la main d'œuvre qui ont affecté chaque segment à des degrés divers et de l'absence de subventions salariales accordées par le gouvernement par rapport à l'année dernière, partiellement compensée par des améliorations chez Rubber Solutions. La marge brute consolidée depuis le début de l'année 2022 a diminué de 12 677 $ pour atteindre 46 401 $ par rapport à la période correspondante de l'année 2021, en raison de la baisse des volumes chez ADG et de la compression des marges chez Engineered Products en raison des augmentations de la main-d'œuvre, du fret et des matières premières, partiellement compensées par des améliorations importantes chez Rubber Solutions. La marge brute en pourcentage du chiffre d'affaires net a diminué à 18,2 % pour 2022 depuis le début de l'année, contre 26,2 % pour 2021 depuis le début de l'année. Ces diminutions sont principalement dues à la baisse de la marge des segments ADG et Engineered Products, y compris environ 8 000 $ de subventions salariales dirigées par le gouvernement et comptabilisées pour la même période en 2021, partiellement compensées par l'amélioration continue chez Rubber Solutions.

L'EBITDA ajusté du deuxième trimestre 2022 a diminué de 58,3 % par rapport au deuxième trimestre 2021 et a diminué de 23,6 % pour le semestre clos le 30 juin 2022 par rapport au semestre clos le 30 juin 2021.

Situation financière

La société conserve une facilité de crédit de 250 millions de dollars et un ratio dette nette/EBITDA TTM de 1,29.

Dividende

Le conseil d'administration de la société a approuvé un dividende trimestriel de 0,10 $ CA par action ordinaire, qui sera versé le 17 octobre 2022 aux actionnaires inscrits au 30 septembre 2022.

Résultats sectoriels

Le chiffre d'affaires net du segment AirBoss Defense Group a diminué de 54,5 %, passant de 56 785 $ au deuxième trimestre 2021 à 25 839 $ au deuxième trimestre 2022, et de 11,8 %, passant de 101 847 $ au cumul annuel 2021 à 89 801 $ au cumul annuel 2022. Dans les deux cas, les diminutions sont principalement dues à la livraison de PAPR et de gants en nitrile au HHS en 2021. La marge brute du Groupe de défense AirBoss a diminué de 61,2 % pour atteindre 9 754 $ pour le trimestre et de 18,7 % pour atteindre 37 425 $ depuis le début de l'année, par rapport aux périodes comparables en 2021. La diminution du bénéfice brut pour le deuxième trimestre 2022 est principalement due aux livraisons de PAPR et de gants en nitrile à HHS en 2021 et à l'élimination des subventions salariales dirigées par le gouvernement, partiellement compensées par un mix favorable de certains autres produits du portefeuille. La baisse de la marge brute depuis le début de l'année est principalement due aux livraisons de PAPR et de gants en nitrile à HHS en 2021 et à l'élimination des subventions salariales accordées par le gouvernement, partiellement compensées par l'accent mis sur la maîtrise des coûts opérationnels contrôlables et la gestion des frais généraux.

Dans le segment des solutions de caoutchouc, le chiffre d'affaires net pour le T2 2022 a augmenté de 50,9 % à 63 180 $ et de 51,6 % à 119 887 $ depuis le début de l'année par rapport aux périodes comparables de 2021. Pour le T2 2022, le volume a augmenté de 14,1 % avec des augmentations dans la grande majorité des secteurs en raison d'un élan accru chez la plupart des clients malgré les défis continus de la chaîne d'approvisionnement liés à l'approvisionnement en matières premières et aux coûts de transport élevés. Depuis le début de l'année, le volume a augmenté de 10,6 %, avec des augmentations dans la majorité des secteurs et la poursuite de la montée en puissance des opérations de la plupart des clients, malgré un ralentissement résiduel dû à la pandémie de COVID-19. Le volume avec péage a augmenté de 41,2 % pour le trimestre et de 15,9 % depuis le début de l'année, et le volume sans péage a augmenté de 8,8 % pour le trimestre et de 9,3 % depuis le début de l'année, par rapport aux périodes comparables en 2021. La marge brute du segment Rubber Solutions a augmenté de 78,3 % à 9 791 $ pour le trimestre et de 66,4 % à 17 799 $ depuis le début de l'année, par rapport aux périodes comparables en 2021. Pour le trimestre, cela résulte principalement de l'amélioration du mix, de l'augmentation des volumes avec et sans péage et de la gestion des frais généraux contrôlables, partiellement compensés par l'augmentation des coûts des matières premières, de la main d'œuvre et de la logistique et l'élimination des subventions salariales dirigées par le gouvernement. Depuis le début de l'année, l'augmentation de la marge brute résulte principalement de l'amélioration des volumes hors péage et de la gestion des frais généraux contrôlables, partiellement compensés par l'augmentation des coûts des matières premières, de la main-d'œuvre et de la logistique, ainsi que par l'élimination des subventions salariales versées par le gouvernement.

Chez Engineered Products, le chiffre d'affaires net a diminué de 2,8 % pour atteindre 26 841 $ au cours du trimestre et de 5,5 % pour atteindre 56 681 $ depuis le début de l'année par rapport aux périodes comparables de 2021. Pour le trimestre, la diminution est due à la baisse des volumes dans les plateformes SUV, camionnettes et mini-fourgonnettes en raison des pénuries mondiales de puces électroniques combinées à des pénuries de matières premières et à des goulots d'étranglement au niveau du fret et de la logistique, qui continuent de remettre en question les calendriers de production de tous les OEM et fournisseurs de niveau 1. Depuis le début de l'année, la diminution est due à la baisse des volumes dans les plateformes SUV, camionnettes et mini-fourgonnettes par rapport à la même période en 2021. Par rapport à la même période en 2021, le volume et le chiffre d'affaires ont diminué car le secteur automobile a continué à gérer la volatilité des volumes compte tenu des défis liés aux pénuries mondiales de puces électroniques en plus des contraintes de fret et de logistique. La marge brute du segment des produits d'ingénierie pour le deuxième trimestre 2022 a diminué à (4 745) dollars, contre 2 652 dollars au deuxième trimestre 2021, et à (8 823) dollars pour le cumul annuel 2022, contre 2 372 dollars pour le cumul annuel 2021. Pour le trimestre, cela résulte principalement d'une subvention salariale dirigée par le gouvernement en 2021 et d'une baisse des volumes en partie due à la pénurie continue de navires électroniques en plus des perturbations de la chaîne d'approvisionnement, partiellement compensée par un accent continu sur la maîtrise des coûts opérationnels contrôlables. Depuis le début de l'année, la diminution de la marge brute est principalement due à une subvention salariale versée par le gouvernement en 2021 et aux défis associés aux pénuries mondiales de puces électroniques dans le secteur automobile, combinées à des pénuries de matières premières, ainsi qu'à des contraintes de transport et de logistique.

Vue d'ensemble

La société a continué à se concentrer sur l'exécution opérationnelle, les initiatives de croissance et les investissements tout en atténuant l'impact des défis mondiaux actuels en matière de fret, de main-d'œuvre et de logistique, de l'escalade des prix des matières premières, des contraintes liées à la pandémie de COVID-19 et des turbulences croissantes dues aux vents contraires géopolitiques. Malgré ces défis mondiaux en constante évolution, AirBoss continue de se concentrer sur les opportunités du pipeline d'AirBoss Defense Group (" ADG "), avec une forte traction pour le trimestre chez AirBoss Rubber Solutions (" ARS ") et un travail diligent continu pour traiter les impacts connexes chez AirBoss Engineered Products (" AEP "). La société reste déterminée à consolider sa position dans les secteurs des EPI, des soins de santé et de la capacité de survie et à soutenir ses clients, ses employés et ses parties prenantes.

Malgré ce trimestre difficile, la société a continué à prendre les mesures nécessaires pour atténuer les risques au sein de sa chaîne d'approvisionnement en identifiant d'autres sources de matières premières, tant au niveau national qu'international. La poursuite de la reprise des volumes reste soumise à la gestion continue d'opérations stables et soutenues des entreprises à l'échelle mondiale, ce qui reste difficile à prévoir, surtout si l'on considère les défis nouveaux et actuels, y compris les indicateurs économiques entraînant l'inflation à l'échelle mondiale. En dépit de ces défis, y compris de nouvelles contraintes sur notre chaîne d'approvisionnement dans un avenir prévisible en 2022, la société pense qu'elle est prête pour des opportunités continues pendant le reste de l'année.

ADG continue de cibler des contrats de défense traditionnels, potentiellement évalués à des centaines de millions de dollars au niveau mondial au cours des prochaines années, pour son portefeuille plus large de solutions de survivabilité, en particulier compte tenu du conflit actuel qui se déroule en Ukraine. En outre, ADG continue de travailler sur les opportunités importantes de son pipeline d'opportunités, qui reste supérieur à 1,5 milliard de dollars et devrait contribuer à stimuler la croissance, sous réserve du calendrier, car les retards dans la conversion de ces opportunités devraient se poursuivre jusqu'au troisième trimestre de 2022. La direction estime que l'approvisionnement futur en EPI pour les premiers intervenants et les professionnels de la santé restera une nécessité et une priorité pour les travailleurs de première ligne, comme en témoigne le solide pipeline d'opportunités liées aux EPI qu'ADG poursuit actuellement. ADG continue également à se concentrer sur la commercialisation du nouveau respirateur demi-masque AirBoss 100™ dans l'ensemble de son réseau, suite à l'obtention précédemment annoncée de l'approbation du NIOSH pour ce produit.

Le segment Rubber Solutions a connu une forte demande qui a dépassé les volumes du trimestre précédent et ceux du même trimestre de 2021, tout en continuant à se concentrer sur l'optimisation de sa capacité d'équipement, notamment à Scotland Neck, NC. L'intégration en cours d'Ace Elastomers continue de donner de bons résultats avec des produits spécialisés, une production élargie d'une gamme plus large de composés (blancs et de couleur) et une flexibilité accrue pour attirer et réaliser de nouvelles affaires grâce aux synergies identifiées et à l'expansion des marges. La société continue de tirer parti de son envergure et de son expertise en matière de gestion de la chaîne d'approvisionnement mondiale pour intégrer de nouveaux clients à la recherche de nouveaux fournisseurs afin de stimuler le volume et la croissance, y compris l'expansion dans le sud et le centre-ouest des États-Unis en tirant parti de l'empreinte géographique d'Ace. AirBoss a continué à investir dans son expertise en matière de recherche et de développement afin de soutenir une meilleure collaboration avec les clients et de mieux refléter l'accent mis par la société sur les solutions techniques innovantes et exclusives.

Le segment des produits d'ingénierie a continué à subir l'impact des augmentations significatives du prix des matières premières, des défis de la chaîne d'approvisionnement, des défis de la main-d'œuvre et des pénuries de puces électroniques qui ont eu un impact sur les calendriers de production des OEM. La direction reste déterminée à relever les principaux défis de l'activité anti-vibration, notamment l'amélioration des marges par une gestion ciblée des coûts, l'amélioration des stratégies de tarification par l'indexation des matières premières et les investissements dans la fabrication avancée. Afin d'accélérer les stratégies de tarification avec les clients clés, la direction a fait appel aux services d'une société de conseil de premier plan dont l'objectif immédiat est l'optimisation des prix sur plusieurs plateformes. AEP a également continué à se concentrer sur son plan d'amélioration opérationnelle en gérant les coûts variables et en maintenant une main d'œuvre horaire stable tout en faisant face aux réductions de volume dans le secteur automobile, ainsi que sur son engagement à améliorer l'efficacité et l'automatisation. Cela inclut des investissements importants dans de nouvelles presses à injection et des cellules de travail automatisées de pointe, comme mentionné précédemment. Le segment a également continué à se concentrer sur la diversification de ses lignes de produits dans des secteurs adjacents à celui de l'automobile.

Malgré les vents contraires constants associés à COVID-19, les priorités à long terme de la société restent intactes et comprennent

  1. Développer le segment principal des solutions de caoutchouc en le positionnant comme un fournisseur spécialisé de choix sur le marché nord-américain en pleine consolidation, en mettant de plus en plus l'accent sur la création de positions de leader défendables dans des composés sélectionnés ;
  2. Capitaliser sur l'échelle et les capacités accrues de l'ADG pour poursuivre un ensemble d'opportunités de croissance et de création de valeur dans le segment plus large des solutions de survie servant à la fois les marchés de la défense et des premiers intervenants ;
  3. Améliorer les performances des produits d'ingénierie en combinant une maîtrise rigoureuse des coûts, l'expansion des relations avec les clients, le développement de nouveaux produits et la diversification sectorielle
  4. Cibler des opportunités d'acquisition supplémentaires dans l'ensemble de l'entreprise en mettant l'accent sur l'ajout de nouveaux composés et produits, de capacités techniques et d'une portée géographique sur certains marchés nord-américains et internationaux.

Comme auparavant, la direction reste attachée à la création de valeur à long terme pour toutes les parties prenantes grâce à une combinaison d'initiatives stratégiques qui à la fois stimulent la croissance organique et soutiennent d'éventuelles transactions.

Détails de la conférence téléphonique et présentation aux investisseurs

Une conférence téléphonique pour discuter des résultats trimestriels est prévue à 9h00 ET le vendredi 5 août 2022. Veuillez consulter le site https://www.gowebcasting.com/11895 ou composer les numéros suivants : 1-800-319-4610 ou 416-915-3239, code d'accès : 55506. Veuillez vous connecter environ 10 minutes avant l'appel pour assurer votre participation. Un enregistrement de la conférence téléphonique ainsi que la présentation actualisée de la société à l'intention des investisseurs seront également disponibles à l'adresse suivante : https://airboss.com/investor-media-center.

Contact pour les investisseurs : Chris Bitsakakis, président, ou Gren Schoch, PDG, au 905-751-1188.

Contact avec les médias : media@airboss.com

AirBoss of America Corp.

AirBoss of America est une entreprise leader et diversifiée qui développe, fabrique et fournit des solutions de survie innovantes, des composés de caoutchouc personnalisés avancés et des produits finis en caoutchouc conçus pour surpasser les performances dans les environnements les plus difficiles. Fondée en 1989, l'entreprise opère à travers trois divisions. AirBoss Defense Group est un leader mondial en matière d'équipements et de technologies de protection individuelle et respiratoire pour les communautés de la défense, des soins de santé, de la médecine et des premiers intervenants. AirBoss Rubber Solutions est l'un des principaux compresseurs de caoutchouc sur mesure d'Amérique du Nord, avec une capacité annuelle de 500 millions de livres tournantes. AirBoss Engineered Products est un fournisseur de solutions anti-vibration innovantes pour le marché automobile nord-américain et d'autres secteurs. Les actions de la société se négocient à la Bourse de Toronto sous le symbole BOS et à l'OTCQX sous le symbole ABSSF. Visitez www.airboss.com pour plus d'informations.

Mesures financières non-IFRS et autres mesures financières

Ce communiqué de presse sur les résultats est basé sur des états financiers préparés conformément aux normes internationales d'information financière (" IFRS ") et sur des mesures financières non IFRS et autres. La direction estime que ces mesures fournissent des informations utiles aux investisseurs pour mesurer la performance financière de la société. Ces mesures n'ont pas une signification normalisée prescrite par les IFRS et, par conséquent, elles peuvent ne pas être comparables à des mesures portant un titre similaire présentées par d'autres sociétés et ne doivent pas être interprétées comme une alternative à d'autres mesures financières déterminées conformément aux IFRS. Ces termes ne constituent pas une mesure de la performance selon les normes IFRS et ne doivent pas être considérés isolément ou comme un substitut du revenu net selon les normes IFRS.

L'EBITDA et l'EBITDA ajusté sont des mesures non-IFRS utilisées pour mesurer la capacité de la société à générer des liquidités à partir de ses activités pour le service de la dette, le financement du fonds de roulement et des dépenses d'investissement, les acquisitions potentielles et le versement de dividendes. L'EBITDA est défini comme le bénéfice avant impôts sur le revenu, coûts financiers, dépréciation, amortissement et coûts de dépréciation. L'EBITDA ajusté est défini comme l'EBITDA excluant les coûts d'acquisition et les coûts non récurrents. Un rapprochement entre le bénéfice et l'EBITDA et l'EBITDA ajusté est présenté ci-dessous.

AirBoss of America Corp.

AirBoss of America est une entreprise leader et diversifiée qui développe, fabrique et fournit des solutions de survie innovantes, des composés de caoutchouc personnalisés avancés et des produits finis en caoutchouc conçus pour surpasser les performances dans les environnements les plus difficiles. Fondée en 1989, l'entreprise opère à travers trois divisions. AirBoss Defense Group est un leader mondial en matière d'équipements et de technologies de protection individuelle et respiratoire pour les communautés de la défense, des soins de santé, de la médecine et des premiers intervenants. AirBoss Rubber Solutions est l'un des principaux compresseurs de caoutchouc sur mesure d'Amérique du Nord, avec une capacité annuelle de 500 millions de livres tournantes. AirBoss Engineered Products est un fournisseur de solutions anti-vibration innovantes pour le marché automobile nord-américain et d'autres secteurs. Les actions de la société se négocient à la Bourse de Toronto sous le symbole BOS et à l'OTCQX sous le symbole ABSSF. Visitez www.airboss.com pour plus d'informations.

Note (1) : Le prêt à terme et les autres dettes au 30 juin 2021 et au 31 décembre 2020 comprennent des dettes de location de 17 014 $ et 13 482 $, respectivement.

Note (2) : Mesures financières non - IFRS : L'EBITDA, l'EBITDA ajusté, le bénéfice ajusté attribuable aux propriétaires de la Société, le bénéfice ajusté par action, le flux de trésorerie disponible et la dette nette sont directement dérivés des états financiers consolidés mais n'ont pas de signification normalisée prescrite par les IFRS et ne sont pas nécessairement comparables à des mesures similaires présentées par d'autres émetteurs. La Société divulgue ces termes afin qu'ils soient utilisés dans les mesures financières effectuées par les parties intéressées et les investisseurs pour surveiller la capacité de la Société à générer des liquidités à partir des opérations pour le service de la dette, pour financer le fonds de roulement et les dépenses en capital et pour payer des dividendes. Ces termes ne constituent pas une mesure de la performance selon les normes IFRS et ne doivent pas être considérés isolément ou comme un substitut du revenu net selon les normes IFRS. Les rapprochements du résultat net avec l'EBITDA et l'EBITDA ajusté, du résultat net avec le bénéfice ajusté attribuable aux propriétaires de la société et le bénéfice ajusté par action, des prêts et emprunts avec la dette nette et des flux de trésorerie nets provenant des (affectés aux) activités d'exploitation avec les flux de trésorerie disponibles sont présentés ci-dessous.

Trois mois terminés le 30 juin Semestre clos le 30 juin
(non vérifié) (non vérifié)
En milliers de dollars US 2022 2021 2022 2021
EBITDA :
Profit 2,492 18,320 12,068 24,639
Coûts financiers 1,533 1,134 2,485 1,681
Amortissements et dépréciations 5,492 4,830 10,989 9,493
Charge d'impôt sur le revenu 943 630 4,613 3,491
EBITDA 10,460 24,914 30,155 39,304
Frais d'acquisition 154 154
EBITDA ajusté 10,460 25,068 30,155 39,458

Le bénéfice ajusté est une mesure non-IFRS définie comme le bénéfice avant les coûts d'acquisition et les coûts non récurrents. Cette mesure et le bénéfice ajusté par action sont utilisés pour évaluer les résultats d'exploitation de la société. Un rapprochement entre le bénéfice et le bénéfice ajusté et le bénéfice ajusté par action est présenté ci-dessous.

Trois mois terminés le 30 juin Semestre clos le 30 juin
(non vérifié) (non vérifié)
En milliers de dollars US 2022 2021 2022 2021
Bénéfice ajusté :
Profit 2,492 18,320 12,068 24,639
Frais d'acquisition 154 154
Bénéfice ajusté 2,492 18,474 12,068 24,793
Nombre moyen pondéré de base d'actions en circulation 27,092 26,985 27,049 26,953
Nombre moyen pondéré dilué d'actions en circulation 28,193 28,374 28,225 28,269
Bénéfice ajusté par action (en dollars US) :

Base

0.09 0.68 0.45 0.92
Dilué 0.09 0.65 0.43 0.88

La dette nette mesure l'endettement financier de la société en supposant que toutes les liquidités disponibles sont utilisées pour rembourser une partie de la dette en cours. Un rapprochement entre les prêts et les emprunts et la dette nette est présenté ci-dessous.

30 juin 2022 31 décembre 2021
En milliers de dollars US (non vérifié)
Dette nette :
Prêts et emprunts - en cours 2,346 2,356
Prêts et emprunts - non courants 109,669 78,207
Crédit-bail inclus dans les prêts et les emprunts (16,282) (17,399)
Liquidités et équivalents de liquidités (5,121) (7,131)
Dette nette 90,612 56,033

Le flux de trésorerie disponible est une mesure non-IFRS utilisée pour évaluer les flux de trésorerie après investissement dans le maintien ou l'expansion des activités de la société. Il est défini comme la trésorerie provenant des activités d'exploitation, moins les dépenses en trésorerie pour les actifs à long terme. Un rapprochement entre la trésorerie provenant des activités d'exploitation et le flux de trésorerie disponible est présenté ci-dessous.

Trois mois terminés le 30 juin Semestre clos le 30 juin
Trois mois terminés le 31 mars (non vérifié) (non vérifié)
En milliers de dollars US 2022 2021 2022 2021
Flux de trésorerie disponible :
Flux de trésorerie nets provenant des (affectés aux) activités d'exploitation 9,878 (6,693) (22,808) (10,669)
Acquisition d'immobilisations tangibles (1,923) (2,870) (3,757) (7,743)
Acquisition d'actifs intangibles (228) (168) (535) (541)
Produit de la cession - - - 6
Flux de trésorerie disponible 7,727 (9,731) (27,100) (18,947)
Nombre moyen pondéré de base d'actions en circulation 27,092 26,985 27,049 26,953
Nombre moyen pondéré dilué d'actions en circulation 28,193 26,985 27,049 26,953
Flux de trésorerie disponible par action (en dollars US) :

Base

0.29 (0.36) (1.00) (0.70)
Dilué 0.27 (0.36) (1.00) (0.70)

Avis de non-responsabilité concernant les informations prospectives d'AirBoss

Certaines déclarations contenues ou incorporées par référence dans le présent document, y compris celles qui expriment les attentes ou les estimations de la direction concernant les développements futurs ou les performances futures d'AirBoss, constituent des "informations prospectives" ou des "déclarations prospectives" au sens des lois sur les valeurs mobilières applicables, et peuvent généralement être identifiées par des mots tels que "sera", "peut", "pourrait", "s'attend à", "croit", "anticipe", "prévoit", "planifie", "a l'intention" ou des expressions similaires. Ces déclarations ne sont pas des faits historiques mais représentent plutôt les attentes, estimations et projections de la direction concernant les événements et performances futurs.

Les déclarations contenant des informations prospectives sont nécessairement basées sur un certain nombre d'opinions, d'estimations et d'hypothèses qui, bien qu'elles soient considérées comme raisonnables par la direction au moment où les déclarations sont faites, sont intrinsèquement sujettes à des risques, des incertitudes et des contingences significatifs en matière commerciale, économique et concurrentielle. AirBoss met en garde contre le fait que ces informations prévisionnelles impliquent des contingences, des incertitudes et d'autres risques connus et inconnus qui peuvent faire en sorte que les résultats financiers, les performances ou les réalisations réels d'AirBoss diffèrent sensiblement de ses résultats, performances ou réalisations futurs estimés, exprimés ou sous-entendus par les informations prévisionnelles. De nombreux facteurs pourraient faire en sorte que les résultats réels diffèrent sensiblement de ceux des informations prospectives, y compris, mais sans s'y limiter, les facteurs suivants La capacité d'AirBoss d'intégrer avec succès les acquisitions d'autres entreprises et/ou sociétés ou de réaliser les avantages anticipés de celles-ci ; les changements de politiques et de méthodes comptables, y compris les incertitudes associées aux hypothèses et aux estimations comptables critiques ; les changements de valeur du dollar canadien par rapport au dollar américain ; les changements de lois fiscales et les litiges potentiels ; la capacité d'obtenir du financement à des conditions acceptables ; les dommages environnementaux et le non-respect des lois et des règlements environnementaux ; l'impact des situations sanitaires mondiales ; la responsabilité potentielle des produits et les réclamations au titre de la garantie et le mauvais fonctionnement de l'équipement. Le COVID-19 pourrait également avoir un impact négatif sur les opérations et les résultats financiers de la société dans les périodes futures. Il existe une incertitude accrue liée aux hypothèses et aux attentes d'exploitation futures par rapport aux périodes précédentes. Par conséquent, il n'est pas possible d'estimer les impacts que le COVID-19 aura sur la situation financière ou les résultats d'exploitation de la société dans les périodes futures. Bien que les impacts directs de COVID-19 ne puissent être déterminés à l'heure actuelle, la société dispose d'une facilité de crédit qui peut fournir un financement jusqu'à 250 millions de dollars. Cette liste n'est pas exhaustive des facteurs qui peuvent affecter les informations prévisionnelles d'AirBoss.

Toutes les informations prévisionnelles contenues dans ce communiqué de presse sont expressément qualifiées par ces avertissements. Les investisseurs sont invités à ne pas accorder une confiance excessive aux informations prospectives. Toutes les informations prospectives écrites et orales ultérieures attribuables à AirBoss ou à des personnes agissant en son nom sont expressément qualifiées dans leur intégralité par le présent avertissement. Les informations prospectives contenues dans le présent document sont établies à la date du présent rapport intermédiaire et, que ce soit en raison de nouvelles informations, d'événements futurs ou autres, AirBoss décline toute intention ou obligation de mettre à jour publiquement les informations prospectives, sauf si les lois applicables l'exigent. Les risques et incertitudes liés aux activités d'AirBoss sont plus amplement décrits à la rubrique " Facteurs de risque " de notre plus récente notice annuelle et sont par ailleurs divulgués dans les documents que nous déposons auprès des autorités de réglementation des valeurs mobilières et qui sont disponibles sur SEDAR à l'adresse suivante www.sedar.com.